Distribusjon rapportert til deg på en 1099-R må inkluderes i selvangivelsen din
Når du får penger fra en pensjon, en fortjenesteplan, en forsikringskontrakt, en livrente eller en pensjonsplan, trenger du en Form 1099-R for dine skatter. Rapporteringsinntekt fra en 1099-R er ikke valgfri; IRS får en oversikt over det fra planforvaltere og forventer at du skal regne for det på dine skatter. Hvis du glemmer eller forsømmer å erklære denne transaksjonen, vil IRS korrigere avkastningen for deg og muligens pålegge sanksjoner.
Hvem forbereder 1099-R
Hvis du må sende en 1099-R, vil den være i en av de telltale hvite konvoluttene som dukker opp i postkassen din i januar. Kontoansvarlig sender deg 1099-R, som identifiserer betaleren og betalingsmottakeren (deg), fordelingsbeløpet, skatteplikten, kapitalgevinsten (hvis noen) på uttak, fradrag og eventuell stats- eller føderal skatt tilbakeholdt .
Rapportering av 1099-R
Loven sier at kontoadministratorer må rapportere alle distribusjoner til IRS, så det er ikke mye sjanse for at skattemyndighetene ser på din 1099-R-utbetaling. Det er imidlertid ikke nødvendig for deg å sende en kopi av 1099-R med selvangivelsen din, med mindre du har hatt føderal skatt tilbakeholdt fra distribusjonen. Ellers er 1099-R bare et informasjonsdokument du bør alltid være trygg i mappen med dine andre skatteformer og økonomiske poster.
Manglende erklæring
IRS vil sende deg en vennlig påminnelse hvis du ikke gjør det rapporter en 1099-R-distribusjon, og kanskje be om en kopi av dokumentet. De vil reflektere dine skatter for deg og belaste mer for skattepliktig inntekt eller gevinster. Hvis det er noen straff på grunn av en tidlig distribusjon, går det på regningen sammen med noen IRS-straffer og interesse kastet inn for sen betaling. Du har rett til å appellere en IRS-søk innen 30 dager etter mottak. Du må ringe eller skrive og forklare hvorfor du tror de har feil, og send inn eventuelle dokumenter for å bevise historien din. IRS vil trolig være uenig, og hvis du unnlater å betale skatten de hevder er forfalt, vil de sende ut en varslingsavtale (som betyr å pynte lønnene dine eller gripe din eiendom). IRS gjeld er lovlig og bindende, og du kan ikke bli kvitt dem i konkurs. Videre, hvis byrået finner du bevidst holdt tilbake informasjon, kan den forfølge deg for skatteunddragelse - det er en føderal forbrytelse.
Endret Returns
La oss si at du allerede har sendt inn din 1040, du bare glemte 1099- R, og nå ønsker å gjøre endringer. Det beste alternativet er å sende en Form 1040X, en endret avkastning, for det året du mottok distribusjonen. Du må sende endret avkastning innen tre år fra datoen for den opprinnelige avgiften, eller innen to år fra datoen for hvilken skatten var forfalt, hvilken som helst senere. Du må sende en signert kopi av 1040X - de vil ikke godta endrede avkastninger elektronisk - og en kopi av 1099-R. Du får ingen pause på skatten; IRS vil belaste renter og straffer hver måned til du har betalt.
